Acacia costiniana wordt voornamelijk aangetroffen in het oosten van Australië, met name in de staten New South Wales en Queensland. Hier groeit het in kustgebieden en op heuvelachtige terreinen, vaak in gematigde klimaten waar het bloeit in goed gedraineerde, zandige of steenachtige bodems.

Acacia costiniana is een middelgrote struik tot kleine boom, die meestal een hoogte van 2 tot 4 meter bereikt. De plant wordt gekenmerkt door zijn fijne, bijna geveerde bladeren, die in werkelijkheid gemodificeerde bladstelen zijn, bekend als phyllodia. Dit kenmerk is typisch voor veel Australische Acacia-soorten en helpt de plant bij het minimaliseren van waterverlies, een nuttige aanpassing aan de vaak droge omstandigheden waarin ze groeit.